Muitas pessoas têm dúvidas sobre qual a diferença entre o investidor qualificado e o investidor profissional, sendo assim, decidimos FAZer este texto para vocês.

• Investidor Profissional

As características do chamado investidor profissional segundo a Instrução 554/2014 da CVM (Comissão de Valores Mobiliários) incluem pessoas naturais ou jurídicas que possuam investimentos financeiros superiores a R$10 milhões e adicionalmente atestem por escrito sua condição de investidor profissional mediante termo próprio. 

Também são investidores profissionais:

• Instituições financeiras e demais instituições autorizadas a funcionar pelo Banco Central do Brasil.
• Companhias seguradoras e sociedades de capitalização.
• Entidades abertas e fechadas de previdência complementar.
• Fundos de Investimentos.
• Clubes de Investimentos com carteira gerida por um administrador autorizado pela CVM.
• Agentes autônomos de investimento, administradores de carteira, analistas e consultores
  de valores mobiliários autorizados.

Apesar de não existir vantagens em termos de tributação, os investidores profissionais também têm, à sua disposição, alguns investimentos financeiros que não são acessíveis aos investidores não profissionais e qualificados. 

• Investidor Qualificado

  Segundo a Comissão de Valores Mobiliários um investidor qualificado é aquela pessoa natural ou física que possui a cifra de R$1 milhão ou mais investidos e  atestam por escrito e/ou ter sido aprovado em exames de qualificação técnica ou certificações aprovadas pela CVM (CEA, CFP, CGA, CNPI e AII).
  E clubes de investimento, desde que tenham a carteira gerida por um ou mais cotistas, que sejam investidores qualificados.
  Embora o termo seja “qualificado”, não é um elogio. O termo investidor qualificado é, na verdade, uma avaliação que leva em consideração o conhecimento e a capacidade do investidor em avaliar riscos.
  Isso permite que um investidor qualificado gerencie investimentos mais arriscados devido à sua experiência ou habilidades. Consequentemente, tem acesso a produtos de investimento mais específicos e diferenciados.

• Quais são suas principais diferenças? 

Até agora você viu que ambos os  investidores têm mais capital  ou conhecimento técnico para fazer investimentos no mercado financeiro. Desta forma, ambos têm acesso a investimentos mais limitados e mais arriscados. 

O acesso é fornecido desde que conheçam a  legislação nesta área, compreendam as formas de proteção do capital (proteção), incluindo pontos mais detalhados. Portanto, acredita-se que sejam capazes de tomar  decisões mais robustas em relação aos investimentos no mercado financeiro. 

Como você pode ver, a principal diferença entre um investidor profissional e um qualificado é o patrimônio. O primeiro deve ter R$10 milhões investidos no mercado financeiro, estar registrado na CVM e/ou ser autorizado por órgão regulador. Para a segunda, a exigência é de R$1 milhão ou habilitação técnica ou certificado aprovado pela CVM, mas sem  registro. Como você pode ver, não é possível  obter o título de investidor profissional apenas passando no teste de certificação técnica, ao contrário do investidor qualificado.

Ficou alguma dúvida? Comente aqui embaixo e venha FAZer parte da turma que aprende todos os dias, Tudo Sobre Finanças, de A à Z.

QUIZ DO FAZ

1- Se uma pessoa é Investidor Profissional também será Investidor Qualificado?
A) Não
B) Sim

2- Quanto eu devo ter investido no mercado financeiro para ser considerado  um Investidor Qualificado?
A) R$ 10.000.000,00
B) R$ 100.000,00
C) R$ 1.000.000,00

3- Além do valor monetário, o que mais é necessário para ser um Investidor Profissional?
A) Responder o perfil de suitability
B) Atestar por escrito
C) Ter 5 anos de mercado

Respostas:
1- B; 2-C; 3-B.